Ultrapar Participacoes UGP
BrasilEnergía · Refino y comercialización de petróleoUSD
7,67 USD (−1,0 %)
7 analistas
Trading 2120,30 €Abrir cuenta ↗
Lightyear0,90 €Abrir cuenta ↗
N260,90 €Abrir cuenta ↗
XTB1,00 €★ destacado · afiliadoAbrir cuenta ↗Trading 2120,30 €Abrir cuenta ↗Lightyear0,90 €Abrir cuenta ↗XTB1,00 €★ destacado · afiliadoAbrir cuenta ↗orden de 200,00 € · los más baratos los más baratos disponible en tu país iComparar los 22 brókers →¿A qué se dedica?
Ultrapar Participacoes es un conglomerado brasileño con negocios en distribución de combustibles (Ipiranga), química (Oxiteno) y almacenamiento de gas (Ultragaz), que opera principalmente en Brasil.
Lo esencial
según sus notas- ✓Buena tendencia en bolsa9,1
- ✓Dividendo atractivo8,6
- ✓Crece con fuerza8,1
- !Riesgo y contexto a vigilar5,5
Análisis de la IA
conclusión, riesgo principal, contexto y noticiasMantener o comprar en caídas, dado el sólido perfil financiero y la valoración razonable, pero con cautela por el riesgo de gobernanza en Brasil.
Ultrapar muestra una salud financiera sólida (DN/EBITDA de 1.13), una rentabilidad sobre capital invertido excepcional (ROIC 32.94%) y una valoración atractiva (PER 12.48, FCF yield 14.07%), aunque su margen operativo es bajo (7.57%) y el crecimiento de beneficios del 44.30% podría no ser sostenible en un negocio cíclico.
El principal riesgo es la gobernanza corporativa en Brasil, con posible intervención estatal en la fijación de precios de combustibles y una protección débil del accionista minoritario.
Contexto y riesgos
Ultrapar opera en Brasil, donde la gobernanza corporativa y la protección del accionista minoritario son débiles. Además, su negocio de refino y distribución de combustibles está expuesto a la política de precios de Petrobras y a la regulación local, lo que añade un riesgo de intervención estatal que no se refleja en las métricas financieras.
¿Está cara o barata la acción de Ultrapar Participacoes?
en la fecha del análisisPor PER y EV / EBITDA, cotiza de media un 25 % por debajo de la mediana de Energía.
| Múltiplo | Empresa | Sector | Diferencia |
|---|---|---|---|
| PER | 12,5 | 15,7 | −20 % |
| EV / EBITDA | 5,7 | 8,0 | −30 % |
| Precio / valor contable | 2,6 | 2,2 | +18 % |
| Precio / ventas | 0,3 | 1,9 | −86 % |
Sector: mediana de las 102 empresas de Energía del análisis. En negrita, los múltiplos de la comparación.
Nota de Valoración: 7,8 sobre 10 (mediana de Energía: 5,9).
Objetivo medio de los analistas: 7,67 USD, un −1,0 % sobre el precio.
Un descuento puede deberse a más riesgo o menos crecimiento que su sector: Salud Financiera 6,6 (sector 6,8), Crecimiento 8,1 (sector 7,2).
Fórmulas clásicas con supuestos estándar (crecimiento del 2,5 %, descuento del 8-9 %). Son orientativos: cambian mucho con los supuestos y no son una recomendación.
Calcula tú su valor justo →¿Cuánto habrías ganado invirtiendo cada mes? →
Compararla con su sector no dice si es buena compra: no es una recomendación de inversión.
Nota por categoría
de 0 a 10 · pasa el cursor portoca cada una para ver qué mideMétricas clave
en la fecha del análisis · comparadas con la mediana de EnergíaValoración
- PER
- 12,5
- PER previsto
- 12,2
- EV / EBITDA
- 5,7
- Precio / valor contable
- 2,6
- Precio / ventas
- 0,3
- PEG
- 0,78
- Capitalización
- 8,2 mil M USD
- Valor de empresa (EV)
- 51,7 mil M BRL
Rentabilidad
- ROE
- 19,8 %
- ROA
- 9,7 %
- ROIC (aprox.)
- 32,9 %
- Margen bruto
- 8,4 %
- Margen operativo
- 7,6 %
- Margen neto
- 2,3 %
- Flujo de caja libre
- 5,8 mil M BRL
- Rentab. del flujo de caja
- 14,1 %
- Conversión en caja
- 64 %
Solvencia
- Deuda total
- 19,6 mil M BRL
- Deuda neta
- 10,3 mil M BRL
- Caja
- 9,3 mil M BRL
- EBITDA
- 9,1 mil M BRL
- Deuda neta / EBITDA
- 1,13
- Deuda / patrimonio
- 97,69
- Liquidez (current ratio)
- 1,64
- Prueba ácida
- 1,16
Crecimiento
- Crec. de ventas
- +21,9 %
- Crec. del beneficio
- +44,3 %
- Beneficio por acción
- 0,62 USD
- Beneficio por acción previsto
- 0,64 USD
Dividendo
- Rent. por dividendo
- 4,9 %
- Payout
- 40,8 %
Riesgo y mercado
- Beta
- 0,26
- Consenso de analistas
- Compra (7)
- Precio objetivo
- 7,67 USD
- Rango 52 semanas
- 3,60 – 8,28
Noticias recientes
Todas las noticias de UGP →Compárala con su sector
Las 102 de Energía →Preguntas frecuentes sobre Ultrapar Participacoes
¿Está cara o barata la acción de Ultrapar Participacoes?
Por PER y EV / EBITDA, cotiza de media un 25 % por debajo de la mediana de Energía. Nota de Valoración: 7,8 sobre 10 (mediana de Energía: 5,9). Objetivo medio de los analistas: 7,67 USD, un −1,0 % sobre el precio. No es una recomendación de inversión.
¿Qué nota tiene Ultrapar Participacoes en MeridIAn Screener?
Tiene una nota de 7,2 sobre 10, puesto 145 de 2.130 (mejor que el 93 % de las empresas analizadas). Su mejor categoría es Momentum (9,1) y la más floja, Riesgo y Contexto (5,5). Análisis del 08/10/2026.
¿Cuál es el PER de Ultrapar Participacoes?
Su PER es 12,5: el precio de la acción equivale a 12,5 veces el beneficio por acción de los últimos 12 meses. La mediana de Energía es 15,7. Con el beneficio que esperan los analistas, el PER previsto es 12,2.
¿Cuánto vale Ultrapar Participacoes en bolsa?
Su capitalización es de 8,2 mil M USD y su valor de empresa, deuda incluida, de 51,7 mil M USD.
¿Cuánta deuda tiene Ultrapar Participacoes?
Su deuda neta (deuda menos caja) es de 10,3 mil M BRL. Equivale a 1,13 veces su EBITDA; la mediana de Energía es 1,23.
¿Paga dividendos Ultrapar Participacoes?
Sí: su rentabilidad por dividendo es del 4,91 % y reparte el 41 % de su beneficio (payout).
¿Cuánto ha subido la acción de Ultrapar Participacoes en el último año?
Ha subido un 104,8 % en el último año, sin contar dividendos. En las últimas 52 semanas ha cotizado entre 3,60 y 8,28 USD. Rentabilidades pasadas no garantizan resultados futuros.
¿Qué opinan los analistas de Ultrapar Participacoes?
7 analistas la siguen; su recomendación media es «Compra» y su precio objetivo medio, 7,67 USD (−1,0 % sobre el precio). Es una estimación, no un dato de mercado.